ingénierie financière externalisée

Afin d’affronter les défis auxquels elle est confrontée, toute entreprise se doit d’investir, c’est-à-dire d’acquérir de nouveaux moyens de production. Une fois mis en place, ils lui permettent de produire davantage ou dans de meilleures conditions, ce qui va lui permettre de dégager des profits supplémentaires ou de consolider sa position concurrentielle.

Une entreprise peut financer ses investissements par autofinancement, sans faire appel à des capitaux extérieurs. Cette solution présente pour l’entreprise l’avantage d’être indépendante des tiers mais la limite de façon souvent excessive dans ses possibilités d’investissement.

C’est pourquoi, le recours aux concours bancaires sous ses diverses formes (prêt à moyen et long terme, crédit-bail, location financière,…) est souvent utilisé, éventuellement associé à des apports en fonds propres et/ou des aides publiques à l’investissement.

DEVEUM, grâce à une méthodologie éprouvée, vous permet de mobiliser et d’intégrer ces différents financements en fonction de votre stratégie financière et des caractéristiques de vos projets d’investissements.

Afin d’assurer une ingénierie financière optimale de votre projet d’investissement, adaptée à la situation de votre entreprise, ces différents apports de fonds ne doivent pas être considérés isolément. En effet, ils interagissent entre eux et une mobilisation intelligente permettra à une entreprise ayant des projets d’investissement ambitieux de les lancer dans les meilleures conditions, en limitant ses risques et en assurant sa pérennité financière.

Aides publiques

• Certaines collectivités locales (départements et régions) attribuent des aides à l’investissement,
• Les collectivités locales peuvent attribuer des Aides à l’immobilier d’entreprise,
• La Prime d’Aménagement du territoire (PAT) est le grand outil de l’Etat pour soutenir les projets d’investissement ambitieux fortement créateurs d’emploi,
• L’Aide à la réindustrialisation, dans le cadre des Investissements d’Avenir, vise le même objectif que la Prime d’Aménagement du Territoire,
• OSEO distribue des prêts bonifiés pour la maîtrise énergétique,
• Les aides de l’ADEME sont liées à la réduction à la source des déchets et à leur gestion, aux économies d’énergies et à la réduction des émissions atmosphériques nocives,
• Les Agences de l’Eau financent également certains investissements permettant de réduire les effluents des sites industriels,
• Il existe des aides à l’investissement spécifiques à l’industrie agro-alimentaire,
• Les fonds structurels européens (FEDER, FEADER, FEP) viennent cofinancer les investissements productifs,
• Des aides fiscales ciblées viennent soutenir certains projets d’investissements, particulièrement dans des zones ciblées, telles que les DOM TOM et la Corse.

Financement en fonds propres

Des investisseurs peuvent participer au développement de vos projets d’investissements, en fonds propres (participation au capital) ou en quasi fonds propres (obligations convertibles, prêts participatifs, comptes courants,…). Ils sont de plusieurs natures :

• Les Business Angels, souvent regroupés en réseau, interviennent en règle générale pour des montants allant de 10 à 300 000 €,
• Des fonds d’investissement régionaux, souvent filiales de banques régionales et comprenant une participation publique, qui prennent également en compte le développement territorial dans leurs actions. Ils interviennent souvent en amorçage sur des tickets de 50 à 150 000 € et apprécient les situations de coinvestissements avec d’autres partenaires,
• Les fonds de capital-risque, pour la plupart parisiens, qui investissement plus dans les sociétés en développement ayant démontré leur potentiel et leur rentabilité. Ils peuvent investir des montants de plusieurs millions d’euros.

Financement bancaire

Enfin, les banques sont les partenaires indispensables du financement des investissements, en utilisant en fonction de leurs caractéristiques les différents outils à leur disposition : Prêts à moyen ou long terme, crédit-bail et location financière.

Elles peuvent être partiellement garanties par des organismes de cautionnement et leur cofinancement est souvent indispensable pour la mise en œuvre des aides publiques éventuellement mobilisables.

OSEO a une part importante dans le financement bancaire des projets d’investissement des TPEs et des PMEs, en participant soit au travers d’outils spécifiques, soit au travers de financements bancaires classiques, au tour de table de l’opération.